Hệ số thanh khoản nhanh: công thức bảng cân đối kế toán. Các chỉ tiêu về khả năng thanh toán

2024 Tác giả: Howard Calhoun | [email protected]. Sửa đổi lần cuối: 2024-01-17 19:12

Một trong những dấu hiệu cho thấy sự ổn định tài chính của công ty là khả năng thanh toán. Nếu một doanh nghiệp có thể thanh toán các nghĩa vụ ngắn hạn của mình bất kỳ lúc nào với sự trợ giúp của các nguồn tiền mặt, thì doanh nghiệp đó được coi là dung môi.

Bài viết này thảo luận về các khái niệm như tính thanh khoản, cấu trúc của bảng cân đối phân tích, công thức tính tỷ lệ thanh khoản nhanh, tính thanh khoản hiện tại và tuyệt đối.

Khả năng thanh toán của doanh nghiệp

Chỉ số chính về khả năng thanh toán của công ty là không có các khoản phải trả quá hạn và có đủ tiền trên tài khoản vãng lai. Các điều kiện này sẽ được đáp ứng nếu số lượng tài sản lưu động của công ty vượt quá số lượng nợ ngắn hạn tại một thời điểm cố định.

Khả năng thanh toán hiện tại được phân tích theo dữ liệu về dòng tài chính: việc nhận tiền phải bao gồm việc hoàn thành các nghĩa vụ hiện tại. Khả năng thanh toán tương lai được nghiên cứu vớisử dụng tỷ lệ thanh khoản.

Tính thanh khoản của bảng cân đối kế toán là khả năng một công ty biến tài sản của mình thành tiền mặt để thanh toán các khoản nợ bằng tiền. Thời gian cần thiết cho hoạt động này càng ít thì tỷ lệ thanh khoản của tài sản đó càng cao. Đồng thời, thời hạn lưu hành không được vượt quá thời hạn hoàn thành nghĩa vụ.

Tính thanh khoản của doanh nghiệp là một khái niệm rộng hơn. Nó có thể được định nghĩa là khả năng của một doanh nghiệp, với sự trợ giúp của các nguồn bên trong và bên ngoài, tìm kiếm các phương tiện thanh toán để thanh toán các nghĩa vụ của mình.

Nhiệm vụ phân tích

Phân tích khả năng thanh toán trong doanh nghiệp được thực hiện nhằm kiểm tra và điều chỉnh việc quản lý khả năng thanh toán của doanh nghiệp. Khi tiến hành phân tích như vậy, họ đánh giá:

• tính thanh khoản của tài sản lưu động của doanh nghiệp;
• tính thanh khoản của toàn bộ bảng cân đối kế toán của công ty;
• khả năng thanh toán của công ty ở thời điểm hiện tại và trong tương lai;
• chính sách chung của công ty nhằm duy trì khả năng thanh toán cần thiết;
• triển vọng phát triển và khuyến nghị để loại bỏ các yếu tố bất lợi có thể xảy ra.

Nhóm tài sản

Để phân tích tính thanh khoản của số dư, bạn cần phải so sánh tài sản và nợ phải trả của công ty. Để thuận tiện, thông thường người ta chia chúng thành nhiều nhóm, tức là để lập một cân phân tích.

Tài sản trên bảng cân đối kế toán được chia thành 4 nhóm tùy thuộc vào mức độ thanh khoản của chúng.

• Nhóm A1 bao gồm chất lỏng hoàn toàntài sản. Loại này bao gồm các khoản đầu tư tài chính (ngắn hạn) và tiền mặt. Trong bảng cân đối kế toán, đây là các dòng có mã 1240 và 1250.
• Nhóm A2 bao gồm các tài sản, việc bán chúng có thể mất tương đối ít thời gian. Chúng bao gồm các khoản phải thu (theo bảng cân đối kế toán mã số 1230). Ngoài ra, trong một số nguồn, nhóm A2 bao gồm các tài sản lưu động khác. Trong nhóm này, tính thanh khoản phụ thuộc vào khả năng thanh toán của các đối tác của công ty, vào các hình thức thanh toán và tốc độ thanh toán.
• Nhóm A3 chứa các tài sản luân chuyển chậm. Danh mục này bao gồm kho sản phẩm và nguyên vật liệu, sản phẩm dở dang, thuế GTGT. Sẽ mất một thời gian để chuyển đổi tiền mặt của họ. Trong bảng cân đối kế toán, nhóm A3 gồm các dòng có mã 1210, 1220 và 1260. Một số tác giả đưa tài sản cố định (mã 1150) vào loại này.
• Cuối cùng, những tài sản khó bán nhất được đưa vào nhóm A4. Đây là toàn bộ Phần I của bảng cân đối kế toán (mã 1100).

Hạng mục nợ phải trả

Tất cả các khoản nợ của số dư được chia thành các nhóm tùy thuộc vào mức độ khẩn cấp của việc trả nợ:

• Nhóm P1 bao gồm các nghĩa vụ cấp bách nhất, bao gồm các khoản phải trả ngắn hạn cho nhân viên của tổ chức, ngân sách và các quỹ ngoài ngân sách, nhà thầu và nhà cung cấp, v.v. (mã 1520).
• Nhóm P2 bao gồm các khoản nợ ngắn hạn. Nhóm này bao gồm các khoản cho vay và đi vay ngắn hạn (mã 1510), loại khácnghĩa vụ (mã 1550).
• NhómP3 gồm vay và vay dài hạn (mã 1410).
• Nhóm P4 bao gồm các khoản nợ vĩnh viễn, bao gồm các quỹ vốn chủ sở hữu (mã 1300, 1530, 1540).

Tỷ lệ thanh khoản

Ngoài các chỉ tiêu tuyệt đối còn sử dụng các chỉ tiêu tương đối về khả năng thanh toán của doanh nghiệp. Có tỷ lệ thanh khoản tuyệt đối, nhanh chóng và chung chung.

Hãy xem xét tỷ lệ thanh khoản tuyệt đối. Nó phản ánh phần nợ ngắn hạn mà công ty có thể nhanh chóng hoàn trả với chi phí bằng tiền hiện có. Nó được tính bằng tỷ số của chỉ tiêu A1 trên tổng của P1 và P2. Giá trị cao của tỷ lệ này cho thấy rằng công ty sẽ trả được nợ của mình với mức độ xác suất cao.

Hệ số tiếp theo là lượng thanh khoản hiện tại. Nó cho biết các khoản nợ ngắn hạn của một công ty được trang trải bằng bao nhiêu phần trăm tài sản lưu động. Chỉ tiêu được tính như sau: tài sản lưu động (A3 + A2 + A1) được chia cho nợ ngắn hạn (P1 + P2). Chỉ số này càng cao, các chủ nợ càng tin tưởng rằng các nghĩa vụ sẽ được hoàn trả.

Cuối cùng, chỉ báo về tính thanh khoản nhanh trên thực tế là một giá trị trung gian. Nó giúp đánh giá cách thức công ty sẽ thanh toán cho các nghĩa vụ của mình (ngắn hạn) trong trường hợp không thể bán các khoản dự trữ.

Các tỷ lệ thanh khoản nhất định không chỉ được tính toán cho các mục đích nội bộ của doanh nghiệp mà còn cho các mục đích bên ngoàingười dùng.

Tính thanh khoản nhanh

Hệ số thanh khoản nhanh được tính như sau: tổng của A1 và A2 chia cho tổng của P1 và P2. Tức là chúng ta đưa vào tử số: tiền mặt + các khoản đầu tư tài chính (ngắn hạn) + các khoản phải thu. Mẫu số sẽ là tổng các khoản vay ngắn hạn, các khoản phải trả và các khoản nợ khác.

Với việc sử dụng mã dòng cho số dư, công thức cho hệ số thanh khoản nhanh trông như sau:

Kbl=p.1250 + p.1240 + p.1230 / p.1550 + p.1520 + p.1510

Tính hệ số trên ví dụ về bảng cân đối kế toán của một công ty hư cấu. Đơn vị đo lường - nghìn rúp.

Mã	Kể từ ngày 31 tháng 12 năm 2016	Kể từ ngày 31 tháng 12 năm 2015
Tài sản
1230	2 640	1 570
1240	45	14
1250	225	68
Nợ
1510	1 725	1 615
1520	3 180	1 925
1550	37	20

Theo bảng cân đối kế toán, công thức tính hệ số thanh khoản nhanh tại thời điểm 2016-12-31sẽ trông như thế này:

Kbl=2 640 + 45 + 225/1 725 + 3 180 + 37=0, 58.

Theo cách tương tự, chúng tôi tính chỉ số tại ngày 31 tháng 12 năm 2015:

Kbl=1 570 + 14 + 68/1 615 + 1 925 + 20=0, 46.

Tính toán cho thấy tính thanh khoản nhanh chóng của công ty đã tăng lên.

Giá trị định mức

Trong các tài liệu kinh tế, giá trị của hệ số thanh khoản nhanh được coi là bình thường trong khoảng 0,5-1 trở lên. Tuy nhiên, chỉ số này có thể thay đổi tùy theo ngành và lĩnh vực mà doanh nghiệp hoạt động. Vì vậy, đối với các nhà bán lẻ, chỉ số sẽ là 0,4-0,5.

Khi phân tích, không chỉ chú ý đến giá trị tổng thể của chỉ tiêu mà còn phải chú ý đến cấu trúc của các thành phần của nó. Do đó, một phần đáng kể của nguồn vốn lưu động có thể là các khoản phải thu, rất khó thu. Trong trường hợp này, giá trị trên một sẽ được coi là tiêu chuẩn của tính thanh khoản nhanh.

Luật pháp của Nga có một số giá trị quy phạm. Do đó, Lệnh của Bộ Kinh tế Liên bang Nga số 118 ngày 18 tháng 10 năm 1997 đã khuyến nghị tốc độ thanh khoản nhanh là một hoặc nhiều hơn với giải thích rằng ở các giá trị thấp hơn, doanh nghiệp cần liên tục làm việc với các con nợ để ngăn chặn sự chậm trễ thanh toán..

Nghị định của Chính phủ Liên bang Nga số 52 ngày 30 tháng 1 năm 2003 đưa ra giá trị của hệ số cho người sản xuất nông nghiệp - từ 1,2 đến 1,5.

Phân tích rủi ro

Khái niệm rủi ro gắn liền với khả năng thanh toán của doanh nghiệptính thanh khoản. Nó phản ánh khả năng doanh nghiệp đi vay không thể thực hiện đầy đủ và đúng hạn các nghĩa vụ thanh toán của mình.

Đánh giá rủi ro thanh khoản được thực hiện trên cơ sở phân nhóm tài sản và nợ phải trả như trên. Rủi ro càng cao, tính thanh khoản của tài sản càng thấp và thời gian đáo hạn của các khoản nợ hiện có càng ngắn. Bảng tổng quát được hiển thị bên dưới:

Nhóm tài sản	Nhóm trách nhiệm	Rủi ro
A1	R4	tối thiểu
A2	P3	hợp lệ
A3	P2	cao
A4	R1	rất cao

Việc phân nhóm này thể hiện rõ ràng tỷ trọng tài sản lưu động và nợ phải trả trong cơ cấu tổng thể. Tiếp theo, so sánh giá trị của tài sản và nợ phải trả trong cùng một nhóm rủi ro được thực hiện. Tỷ lệ kết quả cho biết loại thanh khoản và vùng rủi ro mà công ty đặt trụ sở

Như vậy, bảng cân đối kế toán của doanh nghiệp được coi là có tính thanh khoản nếu đáp ứng các bất bình đẳng sau:

A1 ≧ P1, A2 ≧ P2, A3 ≧ P3, A4 ≦ P4 - được coi là không có rủi ro với các tỷ lệ như vậy.

Tính thanh khoản được coi là chấp nhận được nếu tỷ lệ là A1<P1, A2 ≧ P2, A3 ≧ P3, A4 ~ P4. Trong trường hợp này, vùng rủi ro đối với doanh nghiệp có thể chấp nhận được.

Tỷ lệ A1<P1, A2<P2, A3 ≧ P3, A4 ~ P4 là dấu hiệu của sự suy giảmtính thanh khoản. Vùng rủi ro là rất quan trọng.

Cuối cùng, với sự bất bình đẳng A1<P1, A2<P2, A3<P3, A4˃P4 thanh khoản được coi là bị khủng hoảng. Vùng rủi ro đối với doanh nghiệp là thảm khốc.

Kết luận

Khả năng thanh toán phản ánh mức độ khả năng thanh toán của doanh nghiệp. Khi tiến hành phân tích, các phương pháp khác nhau được sử dụng để có được mô tả thực tế và đầy đủ hơn về tình trạng tài chính của công ty.

Sử dụng phương pháp phân nhóm, một cân phân tích được tạo ra.

Sử dụng dữ liệu bảng cân đối kế toán, công thức tính tỷ lệ thanh khoản nhanh, thanh khoản hiện tại và thanh khoản tuyệt đối, rút ra kết luận về động lực của những thay đổi trong các chỉ số tài sản và nợ phải trả, tính thanh khoản của các khoản mục trong bảng cân đối kế toán và sự tuân thủ của các kết quả với quy định và các chỉ số trung bình của ngành.

Điều quan trọng cần lưu ý là khi phân tích tính thanh khoản, khả năng thanh toán của công ty chỉ được xác định trong ngắn hạn (tối đa 12 tháng).