Các phương pháp phân tích tài chính cơ bản: mô tả, tính năng và yêu cầu

2024 Tác giả: Howard Calhoun | [email protected]. Sửa đổi lần cuối: 2023-12-17 10:44

Bạn có thể đánh giá như thế nào về vị thế của Doanh nghiệp? Chỉ để phân tích các trường hợp của mình trên cơ sở dữ liệu có sẵn. Đây là kỷ luật của phân tích tài chính. Nó cho phép bạn đánh giá cẩn thận các dữ liệu có sẵn và đưa ra phán quyết của riêng mình. Công cụ trong quá trình này là các phương pháp phân tích tài chính. Họ là ai? Những mục tiêu nào phù hợp?

Thông tin chung

Ban đầu, hãy giải quyết những gì cấu thành nên phân tích tài chính của một doanh nghiệp. Các phương pháp và tính năng chỉ cần được nghiên cứu sau khi đã tìm ra định nghĩa của chính thuật ngữ này. Điều này sẽ tránh nhầm lẫn và mơ hồ.

Vì vậy, phân tích tài chính là quá trình nghiên cứu trạng thái và các kết quả chính của doanh nghiệp, nhằm xác định các khoản dự trữ và đảm bảo sự phát triển có hiệu quả trong tương lai. Kết quả của nó là cơ sở để đưa ra các quyết định của người quản lý, phát triển chiến lược và công việc thích hợp của một thương mạicấu trúc. Vì vậy, không nên coi thường các phương pháp và kỹ thuật phân tích tài chính. Mô tả về tất cả các vấn đề và thiếu sót hiện có cho phép bạn nhanh chóng giải quyết chúng trước khi chúng có hình dạng và kích thước đe dọa. Có thể giúp gì?

Các phương pháp phân tích tài chính chính là gì?

Có sáu trong số đó:

1. Phân tích theo chiều ngang. Giả sử so sánh các vị trí báo cáo với kỳ trước.
2. Phân tích dọc. Được sử dụng để xác định tỷ lệ các bài báo cụ thể trong chỉ số cuối cùng, được coi là 100%.
3. Phân tích xu hướng. Nó liên quan đến việc so sánh tất cả các vị trí báo cáo với một số kỳ trước. Điều này cho phép bạn xác định xu hướng, nghĩa là, xu hướng chính trong động lực của các chỉ báo, được xóa bỏ các đặc điểm riêng lẻ và ảnh hưởng ngẫu nhiên của các giai đoạn riêng lẻ. Được sử dụng để hình thành và dự đoán các giá trị có thể có trong tương lai.
4. Phân tích tính tương đối của các hệ số (chỉ số). Thể hiện việc tính toán các tỷ lệ giữa các báo cáo tài chính cụ thể. Được sử dụng để xác định mối quan hệ của các chỉ số.
5. Phân tích không gian (so sánh). Được sử dụng để nghiên cứu hiệu suất của các công ty con hoặc bộ phận lớn, cũng như đối thủ cạnh tranh hoặc mức trung bình của ngành.
6. Phân tích nhân tố. Được thiết kế để xác định mức độ ảnh hưởng của các nguyên nhân riêng lẻ đến kết quả. Có thể trực tiếp hoặc ngược lại. Trong trường hợp đầu tiên, kết quả được chia thành các phần thành phầnvà nghiên cứu chúng. Trong trường hợp thứ hai, các phần tử riêng lẻ được kết nối cho đến khi chúng nhận được kết quả hiện có.

Tất nhiên, việc hiểu các phương pháp phân tích tình hình tài chính của doanh nghiệp dựa trên một bản mô tả ngắn gọn là một vấn đề khá nan giải. Do đó, hãy xem một ví dụ về việc sử dụng chúng.

Cái gì và như thế nào thường được sử dụng nhất trong doanh nghiệp?

Giả sử chúng ta có một cấu trúc thương mại cần được nghiên cứu. Lựa chọn phương pháp phân tích tài chính của doanh nghiệp cho những tình huống cụ thể nào? Đây là danh sách ngắn:

1. Phân tích dọc. Do cơ chế thực hiện của nó, nó thường được gọi là cấu trúc. Nó có thể được thực hiện trong trường hợp cần xác định cơ cấu của các chỉ tiêu tài chính cuối cùng và xác định mức độ ảnh hưởng của chúng đến kết quả cuối cùng của hoạt động kinh tế. Để hiểu rõ hơn về tình hình, số tiền cho các mục riêng lẻ có thể được trình bày dưới dạng phần trăm. Cách tiếp cận này giúp có thể tổ chức thành công việc so sánh tiềm năng kinh tế, đánh giá kết quả của các hoạt động trong điều kiện sử dụng nhiều nguồn lực khác nhau và loại bỏ tác động tiêu cực của lạm phát làm sai lệch các số liệu báo cáo tuyệt đối.
2. Phân tích theo chiều ngang. Do cơ chế thực hiện của nó, nó thường được gọi là động. Nó dựa trên việc nghiên cứu sự thay đổi của các chỉ số tài chính cá nhân trong một khoảng thời gian nhất định. Thường được tiến hành sau khi phân tích theo chiều dọc. Nằm ngangcho phép bạn xác định những bài viết và phần nào đã được sửa chữa các thay đổi. Điều quan trọng là phải nghiên cứu các tỷ số khác nhau dựa trên các chỉ tiêu tuyệt đối khác nhau của hoạt động tài chính. Đối với điều này, báo cáo tài chính được sử dụng. Đồng thời, toàn bộ các nhóm chỉ số được phân biệt để cung cấp thông tin về các điểm nhất định. Cái gì là phổ biến nhất? Đó là các chỉ tiêu: tính thanh khoản, khả năng sinh lời, khả năng thanh toán và ổn định tài chính, hoạt động thị trường, doanh thu (hoạt động kinh doanh). Trong trường hợp này, cần phải tính đến một số điểm cụ thể. Trước hết, thực tế là các tỷ số tài chính bị ảnh hưởng đáng kể bởi chính sách kế toán mà doanh nghiệp theo đuổi. Thứ hai, việc đa dạng hóa các hoạt động làm phức tạp đáng kể việc phân tích theo ngành, bởi vì các giá trị quy chuẩn trong những trường hợp này có thể thay đổi đáng kể. Và thứ ba, cần phải lưu ý rằng các hệ số được chọn làm cơ sở có thể không tối ưu và có thể không tương ứng với các nhiệm vụ đã đặt.

Còn gì nữa?

Có lẽ, do sự phổ biến của chúng, một số phương pháp phân tích hoạt động tài chính của doanh nghiệp đáng được quan tâm hơn. Đây là:

1. Phân tích so sánh. Nó cho phép bạn so sánh giá trị của các nhóm riêng lẻ có bản chất tương tự với nhau. Điều gì có nghĩa là trong trường hợp này? Là các nhóm riêng biệt, có thể tách ra các chỉ số của doanh nghiệp và đối thủ cạnh tranh, các bộ phận riêng lẻ và các đơn vị cơ cấu, mức trung bình của ngành, báo cáo và kế hoạch.
2. Phân tích nhân tố. Do cơ chế thực hiện của nó, nó thườnggọi là tích phân. Được sử dụng để có được đánh giá đầy đủ và chi tiết nhất về tình hình tài chính của doanh nghiệp.

Các phương pháp phân tích khác không quá phổ biến. Mặc dù chúng được sử dụng trong một số trường hợp nhất định. Câu hỏi duy nhất là các mục tiêu là gì. Xét cho cùng, nói một cách tổng quát, cần phải có được một số thông số chính nhất định sẽ cung cấp thông tin chính xác và khách quan về tình hình tài chính. Về vấn đề này, lợi nhuận và thua lỗ, các thay đổi về nợ phải trả và tài sản, các khoản thanh toán với chủ nợ và con nợ đều được quan tâm.

Về đối tượng, chủ đề và phương pháp luận

Phân tích tài chính được sử dụng để xác định vị thế của các doanh nghiệp kinh tế trong một khoảng thời gian nhất định, cũng như để dự đoán trong tương lai gần và dài hạn. Nó cũng cho phép bạn đánh giá toàn diện trạng thái của đối tượng nghiên cứu, xác định các yếu tố và nguyên nhân dẫn đến trạng thái đạt được, chuẩn bị và biện minh cho các quyết định quản lý được khuyến nghị, xác định và huy động dự trữ để cải thiện hiệu suất. Vậy chúng ta đang làm việc với cái gì? Trước hết, chúng ta cần nói về các đối tượng. Báo cáo tài chính có vai trò đáng tin cậy, cởi mở, dễ hiểu, có ý nghĩa, hữu ích, đầy đủ, nhất quán, có thể so sánh được, thận trọng và trung lập. Tất nhiên, nó bao gồm các sự kiện đã diễn ra trong quá khứ. Nhưng dữ liệu của họ là cần thiết để lập kế hoạch, cũng như dự báo cho tương lai.

Bằng cách nghiên cứu thông tin này, có thể thiết lập sự hiện diệnnhững thiếu sót nhất định trong doanh nghiệp hoặc một số lĩnh vực hoạt động của doanh nghiệp, cũng như xác định các khoản dự trữ để cải thiện quy trình quản lý hoạt động thương mại, tài chính và sản xuất. Đối tượng trong trường hợp này là hai nhóm người dùng quan tâm đến công việc của kết cấu. Đầu tiên bao gồm chủ sở hữu, ban quản lý, cơ quan thuế, người cho vay, khách hàng và nhà cung cấp, những người giải thích nó tùy thuộc vào lợi ích của họ. Nhóm thứ hai bao gồm luật sư, kiểm toán viên, chuyên gia tư vấn, sở giao dịch, công đoàn, hiệp hội và báo chí. Họ bảo vệ các đại diện của những người đầu tiên.

Còn về phương pháp luận? Nó bao gồm ba khối liên quan với nhau: phân tích kết quả tài chính, thực trạng và hiệu quả hoạt động kinh tế của doanh nghiệp. Bạn có thể xem xét chúng một cách riêng biệt, nhưng xác suất đưa ra kết luận không chính xác sẽ tăng lên đáng kể.

Giới thiệu về tập dữ liệu

Phương pháp phân tích hoạt động kinh tế tài chính không có giá nếu không có gì để sử dụng. Dữ liệu này được lấy ở đâu, như thế nào và như thế nào? Thông thường, trong trường hợp này, có thể phân biệt ba nhóm:

1. Thống kê. Điều này bao gồm kết quả quan sát, các chỉ số tương đối và tuyệt đối (chúng cũng là hệ số), chuỗi thời gian, tính toán giá trị trung bình, tóm tắt và nhóm dữ liệu theo một số tiêu chí, so sánh, chi tiết, phương pháp đồ họa, chỉ số.
2. Kế toán. Đây là phương pháp bút toán kép, bảng cân đối kế toán, v.v. Mọi thứ mà dịch vụ kế toán của công ty thực hiện.
3. Kinh tế và toán học. Đây có lẽ là thời điểm khó khăn nhất, tuy nhiên, có thể cho thấy kết quả xuất sắc. Điều này bao gồm toán học sơ cấp, phân tích, thống kê, kinh tế học, lập trình, nghiên cứu hoạt động, khấu hao, lý thuyết trò chơi và lập lịch, v.v.

Điều này xảy ra là cần phải tính đến một số yếu tố nhất định, bởi vì chúng xác định mức độ hiệu quả của các tập dữ liệu có sẵn sẽ được sử dụng. Chính xác thì chúng ta đang nói về cái gì? Đây là các phương pháp lập kế hoạch, các phương pháp kế toán khác nhau và thông tin kế toán đáng tin cậy, tính chất tĩnh của các hệ số được sử dụng, cũng như đa dạng hóa các hoạt động của doanh nghiệp. Mặc dù rõ ràng là đơn giản, nhưng các phương pháp phân tích hoạt động tài chính có nhiều khoảnh khắc và sắc thái nhỏ có thể làm thay đổi hoàn toàn bức tranh và hiển thị (hoặc che giấu) những thông tin cực kỳ quan trọng. Vì vậy, các nhà chuyên môn cần hết sức thận trọng. Xét cho cùng, mặc dù không nhiều nhưng thông tin do họ chuẩn bị có tác động đến các quyết định quản lý, điều này được phản ánh trong tương lai của toàn bộ doanh nghiệp.

Về nghiên cứu và học tập

Nội dung và đặc điểm của mục tiêu, đối tượng, nhiệm vụ và yêu cầu có ảnh hưởng đáng kể đến phương pháp phân tích tình hình tài chính của doanh nghiệp. Đây là một nghiên cứu toàn diện và có hệ thống, dựa trên đánh giá khách quan. Đồng thời phải không ngừng tìm cách tăng hiệu quả bằng cách huy động các nguồn dự trữ. Cũng cần sử dụng tối đa mọi nguồn lực tài chính hiện có và sử dụngcác giải pháp tối ưu cho việc quản lý của họ. Rốt cuộc, sẽ không có ý nghĩa gì khi tạo ra và hình thành một hệ thống chỉ số cho phép bạn mô tả các hoạt động của cơ cấu thương mại nếu không có ai từ ban quản lý quan tâm đến điều này. Các phương pháp phân tích kết quả tài chính được lựa chọn đúng cách sẽ cho phép bạn đưa ra quyết định tốt nhất và duy trì thị trường hoặc thậm chí mở rộng hoạt động của mình. Tất nhiên, mọi thứ về cơ bản phụ thuộc vào các vị trí mà ban quản lý đảm nhận, nhưng dữ liệu được nghiên cứu và tìm hiểu kỹ lưỡng, với lập luận đưa ra, có thể giúp họ có thể sửa chữa (nếu cần) hành vi của họ và bảo vệ họ khỏi những sai sót có thể xảy ra. Cần hiểu rằng các nhà phân tích tài chính và các chuyên gia tương tự khác đóng vai trò cố vấn.

Nói chung, có một số lượng lớn các yếu tố có thể gây khó khăn khi mô tả bằng cách sử dụng công thức và chúng phải được quản lý cao nhất tính đến. Ví dụ, đó có thể là các mối quan hệ cá nhân giữa các giám đốc của các doanh nghiệp khác nhau, các thỏa thuận với các quan chức chính phủ, v.v. Không thể không tính đến điều này. Trong khi đó, hiển thị chúng dưới dạng công thức và tính toán là khá khó khăn. Nhưng điều này là không cần thiết (mặc dù chỉ dành cho các dịch vụ hỗ trợ). Sau cùng, mục tiêu chính là nghiên cứu một lượng lớn dữ liệu để chuẩn bị cơ sở cho việc đưa ra các quyết định đúng đắn và phù hợp.

Về các phương pháp không chính thức

Cho đến nay, trọng tâm là các mối quan hệ phân tích và sự phụ thuộc cứng nhắc, bộ máy toán học và phép đếm chính xác. Cần lưu ý rằng đây không phải làtất cả các công cụ có sẵn. Vẫn có những phương pháp phân tích các chỉ tiêu tài chính chưa được chính thức hóa. Một ví dụ là việc xây dựng hệ thống các chỉ tiêu (tâm lý, hình thái, so sánh) hoặc các bảng phân tích, các kịch bản và đánh giá của chuyên gia. Như bạn thấy, họ không tập trung vào con số và độ chính xác của phép đếm, mà tập trung vào "yếu tố con người". Tất nhiên, điều này không có nghĩa là toán học có thể bị loại bỏ và không được sử dụng một cách an toàn. Các phương pháp này có khả năng ứng dụng khá hạn chế. Lấy ví dụ, phương pháp đánh giá của chuyên gia. Nếu bạn cung cấp cho họ một bản tóm tắt về tình hình của doanh nghiệp, họ sẽ khó đạt được những kết luận gần giống như vậy. Và điều này dẫn đến rủi ro cao trong việc đưa ra quyết định quyết định số phận của anh ấy.

Đồng thời, các khuyến nghị của họ có thể hữu ích khi phát triển một sản phẩm nhất định, khi bạn cần tìm hiểu xem một sản phẩm nhất định sẽ hữu ích và có nhu cầu trên thị trường hay không. Nhưng, than ôi, ngay cả các chuyên gia cũng sai. Các phương pháp phân tích kinh tế và tài chính không được chính thức hóa mang lại những rủi ro đáng kể và dữ liệu thu được với sự trợ giúp của họ chủ yếu được sử dụng làm tư vấn. Điều này luôn phải được xem xét.

Có thể xem xét thêm một ví dụ nữa. Thực hiện các cuộc thăm dò được tiến hành để tìm hiểu xem mọi người có thuộc tầng lớp trung lưu hay không. Như thực tế đã chỉ ra, nhiều người tin rằng họ thuộc nhóm xã hội này. Mặc dù, trên thực tế, nếu chúng ta sử dụng các chỉ số được cung cấp bởi các cấu trúc tài chính quốc tế, thì trong hiển thị phần trăm có một sự khác biệt là một sốMột lần! Vì vậy không nên sử dụng chúng làm lớp nền cứng.

Về mô hình

Phương pháp phân tích báo cáo tài chính liên quan đến việc sử dụng các công cụ quan trọng để có được dữ liệu chất lượng cao nhất. Một trong số đó là xây dựng mô hình. Chúng cho phép bạn xác định và cấu trúc các liên kết giữa các chỉ số chính. Có ba loại chính:

1. Mô tả mô tả. Chúng mang tính mô tả. Về cơ bản, chúng được sử dụng để đánh giá điều kiện tài chính của một cấu trúc thương mại. Chúng bao gồm hệ thống báo cáo số dư, việc tạo ra các phần phân tích, nghiên cứu các chỉ số tương đối và một số hệ thống khác. Tất cả chúng đều dựa trên dữ liệu kế toán.
2. Dự đoán các mô hình. Chúng mang tính dự đoán. Chúng được sử dụng để tìm ra mức thu nhập và chi phí có thể được mong đợi. Đánh giá tình trạng tài chính. Nổi tiếng nhất là tính toán điểm của khối lượng bán hàng tới hạn và các mô hình phân tích tình huống. Yêu cầu các phép tính khá phức tạp.
3. Các mô hình điều tiết. Cho phép bạn so sánh kết quả thực tế với kết quả đã lên kế hoạch. Được sử dụng để phân tích tài chính nội bộ nhằm phát hiện các sai lệch trong hoạt động hoặc tìm kiếm các giả định sai lầm trong các kết luận đã đưa ra trước đó.

Mô hình nên được sử dụng rộng rãi, vì chúng cho phép bạn dự đoán kết quả và tránh các lỗi có thể xảy ra.

Kết

Họ đây rồicác phương pháp phân tích tính ổn định tài chính, hiệu quả và năng lực của doanh nghiệp được xem xét. Tất nhiên, chủ đề này quá rộng để phù hợp với một bài báo. Cần phải đề cập và xem xét các công thức toán học được sử dụng trong một số trường hợp nhất định, quá trình xây dựng các mô hình toán học và hơn thế nữa, cho phép hiểu chi tiết hơn về phân tích tài chính. Nhưng điều này không đòi hỏi kích thước của bài báo, mà là toàn bộ cuốn sách. Mà, than ôi, là không thể. Mặc dù thông tin được cung cấp đủ để làm quen.

Và sau đó mỗi người tự đưa ra quyết định xem mình cần phải đi theo hướng nào và học gì tiếp theo. Bạn có thể tập trung vào các mô hình. Trong trường hợp này, điều khiển học kinh tế là phù hợp, vì khoa học này chuyên nghiên cứu về chúng. Nếu cần phải hiểu các công thức cơ bản, thì việc này nên được giao cho toán kinh tế. Tất nhiên, sẽ có vấn đề để thành thạo tất cả những điều này cùng một lúc, nhưng, như người ta nói, sự kiên trì và công việc sẽ nghiền nát mọi thứ. Bạn không nên bỏ cuộc và bỏ cuộc, bạn cần phải hành động và làm việc thì mọi chuyện sẽ ổn thôi.