Một phép toán chuyển đổi là Các loại phép toán chuyển đổi. Giao dịch chuyển đổi

2024 Tác giả: Howard Calhoun | [email protected]. Sửa đổi lần cuối: 2023-12-17 10:44

Hoạt động chuyển đổi là một giao dịch được thực hiện bởi những người tham gia thị trường ngoại hối để trao đổi đơn vị tiền tệ của một quốc gia này lấy đơn vị tiền tệ của quốc gia khác. Đồng thời, khối lượng của họ được thỏa thuận trước, cũng như khóa học với các khoản thanh toán sau một thời gian nhất định. Nếu xem xét khái niệm trên quan điểm pháp lý, chúng ta có thể kết luận rằng hoạt động chuyển đổi là một giao dịch mua bán tiền tệ. Để chỉ định nó, họ sử dụng khái niệm tiếng Anh ổn định là Forex hoặc FX, là chữ viết tắt của cụm từ Hoạt động Ngoại hối - "hoạt động trao đổi tiền tệ".

Hoạt động chuyển đổi khác với các hoạt động tín dụng và tiền gửi truyền thống ở chỗ chúng được thực hiện vào một thời điểm chính xác nhất định. Các giao dịch thuộc loại thứ hai có mức độ khẩn cấp và thời gian khác nhau.

Các loại giao dịch chuyển đổi

Các thao tác này có thể được chia thành hai loại chính:

• hiện tại hoặc tại chỗgiao dịch;
• điều khoản hoặc chuyển tiếp.

Hoạt động giao ngay (spot) chiếm khối lượng lớn nhất trên thị trường. Thông lệ quốc tế quy định rằng ngày thực hiện là ngày làm việc thứ hai sau khi thực hiện. Các điều kiện này phù hợp với những người tham gia giao dịch, vì trong thời gian cho phép, có thể hoàn thành việc thực hiện các chứng từ thanh toán và xử lý các chứng từ hiện có. Địa điểm, được xác định cho việc trao đổi tiền tệ theo giá hiện tại, là thị trường giao ngay (thị trường giao ngay).

Các thao tác chuyển đổi chuyển tiếp (forward) bao gồm:

• chuyển tiếp (chuyển tiếp);
• tương lai;
• tùy chọn;
• hoán đổi.

Các giao dịch này cũng có thể được tìm thấy dưới tên "phái sinh". Chúng được tạo ra đặc biệt để kinh doanh thực sự. Điều này là do họ cho phép trong tương lai giảm bớt những thay đổi về báo giá trên thị trường tiền tệ quốc tế. Đối với những người muốn kiếm tiền bằng cách sử dụng Internet trên Forex, những công cụ tài chính này thực tế không có liên quan. Đồng thời, họ cần được xem xét để hiểu khái niệm về hoạt động chuyển đổi và các loại của chúng.

Thị trường giao ngay và những người tham gia

Thị trường giao ngay là thị trường cung cấp tiền tệ khẩn cấp. Đối tượng tham gia chính là các ngân hàng trao đổi tiền tệ trên thị trường giao ngay với các đối tác:

• với các công ty khách hàng trực tiếp;
• với các ngân hàng loại thương mại trên thị trường liên ngân hàng;
• với các ngân hàng vàkhách hàng thông qua các nhà môi giới;
• với các ngân hàng trung ương của các bang.

Thị trường giao ngay có thể phục vụ các yêu cầu cá nhân và các giao dịch đầu cơ của các công ty và tổ chức tài chính.

Quy tắc Thị trường Giao ngay

Các quy tắc của thị trường này không cố định trong các công ước quốc tế, nhưng tất cả những người tham gia giao dịch đều phải tuân thủ. Chúng bao gồm:

• thanh toán phải được thực hiện không muộn hơn hai ngày làm việc của ngân hàng và với số lượng tiền tệ đã thỏa thuận mà không có cài đặt lãi suất bổ sung;
• giao dịch thường xuyên nhất được thực hiện trên cơ sở giao dịch kiểu máy tính, cung cấp xác nhận vào ngày làm việc tiếp theo bằng cách sử dụng thông báo điện tử;
• khóa học nhất định phải tuân theo mà không thất bại.

Công cụ chính của thị trường giao ngay là chuyển khoản điện tử được thực hiện qua các kênh của hệ thống SWIFT (SWIFT).

Mục đích của hoạt động chuyển đổi giao ngay

Loại giao dịch này chiếm khoảng 40 phần trăm khối lượng giao dịch FOREX. Mục tiêu chính của họ có thể được gọi là:

• thực hiện các lệnh chuyển đổi của khách hàng của một tổ chức tài chính;

• hỗ trợ thanh khoản, mà các ngân hàng trao đổi tiền tệ từ tiền tệ này sang tiền tệ khác bằng cách sử dụng tiền của chính họ;

• kết thúc giao dịch chuyển đổi đầu cơ;

• loại trừ khả năng có thể có số dư tài khoản không được che đậy, mà vị trí tiền tệ được quy định;

• giảm thặng dư trongmột loại tiền tệ, cũng như hoàn trả nhu cầu bằng một loại tiền tệ khác.

Hợp đồng chuyển tiếp

Giao dịch chuyển đổi kỳ hạn là giao dịch trao đổi tiền tệ theo tỷ giá đã thỏa thuận trước. Ngày giá trị trong trường hợp này được hoãn lại trong một khoảng thời gian nhất định, theo thỏa thuận của cả hai bên trong giao dịch.

Hợp đồng kỳ hạn hữu ích nhất nếu một công ty trong nước có kế hoạch mua hàng hóa ở nước ngoài bằng đô la Mỹ. Đồng thời, nó có thể không có số tiền cần thiết để thực hiện các hoạt động tại thời điểm ký kết hợp đồng, nhưng mong đợi nhận được của họ. Trong tình huống như vậy, hợp đồng kỳ hạn là hợp lý để mua số lượng tiền tệ cần thiết với ngày giá trị phù hợp theo các báo giá có lợi cho công ty. Tùy chọn này có thể chấp nhận được khi dự kiến tỷ giá thay đổi theo hướng bất lợi cho cô ấy.

Hợp đồng kỳ hạn có thể mang lại lợi ích và giảm thiểu rủi ro, nhưng trong một số trường hợp, chúng có thể gây mất lợi nhuận. Ví dụ về một công ty trong nước, điều này có nghĩa là tiền tệ sẽ không trở nên đắt hơn, mà ngược lại, rẻ hơn. Do đó, công ty có thể trả một số tiền nhỏ hơn bằng đồng rúp cho hàng hóa.

Hợp đồng tương lai và tùy chọn

Giao dịch chuyển đổi hợp đồng tương lai là giao dịch có số tiền cố định và các điều khoản giá trị tiêu chuẩn. Như vậy, các hợp đồng đó có thể được mua bán như chứng khoán. Thị trường kỳ hạn được thiết kế để giao dịch chúng. Thời gian lưu hành trung bình của các hoạt động chuyển đổi nàycó thể gọi là ba tháng.

Quyền chọn tương tự như hợp đồng tương lai, nhưng nghĩa vụ của một trong các bên bị suy yếu đáng kể. Bạn có thể hủy giao dịch bất kỳ lúc nào, nếu cần. Đồng thời, các hợp đồng này được giao dịch trên một thị trường quyền chọn riêng biệt.

Hoán đổi và các tính năng của chúng

Hoán đổi là các giao dịch ngoại hối liên quan đến việc kết thúc một giao dịch nhằm mua và bán một lượng tiền tệ nhất định. Nghĩa vụ trong trường hợp này là việc hoàn thành một giao dịch ngược lại sau một thời gian nhất định. Khá thường xuyên chúng đại diện cho các hoạt động chuyển đổi của các ngân hàng và tổ chức. Chúng không phải tuân theo các tiêu chuẩn được chấp nhận chung, vì vậy không có thị trường riêng cho chúng. Trong số tất cả các công cụ tài chính, chúng có giá trị nhỏ nhất.

Giao dịch chuyển đổi

Giao dịch chuyển đổi cần có sự chuẩn bị nhất định, đặc biệt là giảm thiểu rủi ro. Thời gian giao ngoại tệ ngắn không làm giảm rủi ro cho các đối tác trong giao dịch này. Điều này là do tỷ giá có thể thay đổi trong thời gian ngắn.

Kỹ thuật thực hiện giao dịch bao gồm nhiều giai đoạn. Trước hết, một phân tích về trạng thái của thị trường tiền tệ được thực hiện, và xác định xu hướng chuyển động của tỷ giá của các loại tiền cụ thể. Ngoài ra, ở giai đoạn chuẩn bị, cần nghiên cứu lý do thay đổi của họ. Dựa trên thông tin nhận được, các đại lý có thể tính đến vị thế tiền tệ mà họ có. Theo cách này,tỷ giá hối đoái của đồng tiền quốc gia so với ngoại tệ được xác định bằng công nghệ máy tính.

Hoạt động ngoại hối của các ngân hàng yêu cầu hạn chế rủi ro tiềm ẩn. Vì lý do này, các hoạt động nên được thực hiện với các đối tác đáng tin cậy. Việc phân tích được thực hiện sẽ cho phép phát triển hướng của các giao dịch ngoại hối. Do đó, vị thế mua hoặc bán bằng một loại tiền tệ nhất định sẽ được cung cấp, được sử dụng trong giao dịch.

Ở các ngân hàng lớn, hoạt động chuyển đổi trên tài khoản khách hàng được thực hiện nhờ vào các nhóm chuyên gia kinh tế và phân tích. Các đại lý tính đến thông tin của họ và chọn hướng giao dịch tiền tệ một cách độc lập. Các ngân hàng nhỏ hơn không có các chuyên gia này và các chức năng của họ do các đại lý tự thực hiện.

Khi thực hiện các giao dịch chuyển đổi tiền tệ, bạn cần phải có đủ kiến thức và kỹ năng thực hành, vì vậy cần nghiên cứu chi tiết từng loại tiền tệ của chúng.