Tiền gửi, lỗ và thu nhập của các công ty đầu tư

2024 Tác giả: Howard Calhoun | [email protected]. Sửa đổi lần cuối: 2024-01-17 19:12

Khi tiền rảnh xuất hiện trong ví, bạn có thể nghĩ đến việc đầu tư. Đối với các nhà đầu tư dài hạn, kế hoạch kinh doanh được xây dựng, và tính toán hoàn vốn của các dự án. Những người Nga bình thường khó quyết định hướng đầu tư hơn. Thách thức không chỉ là tạo thu nhập mà còn giảm thiểu rủi ro thua lỗ.

Ký quỹ đầu tư

Nhiều người Nga mở tài khoản ngân hàng. Với một khoản tiền gửi, bạn có thể có được một khoản thu nhập ổn định, nhưng không nhỏ. Trong trường hợp tốt nhất, số tiền lãi sẽ bù đắp được lạm phát và cho phép bạn gửi tiết kiệm cá nhân. Bất lợi này khiến các nhà đầu tư tìm kiếm các công cụ sinh lời, chẳng hạn như tiền ký quỹ đầu tư. Nó bao gồm hai phần: một khoản tiền gửi ngân hàng cơ bản và các khoản đầu tư bổ sung vào các quỹ tương hỗ (quỹ đầu tư tương hỗ). Các công ty sử dụng những khoản tiền này để giao dịch trên thị trường chứng khoán.

Quỹ hưu trí ngoài tiểu bang cũng nhận được lợi tức đầu tư. Số tiền mà những người được bảo hiểm chuyển đến được sử dụng để mua chứng khoán. Thu nhập nhận được được phân phối giữa quỹ và khách hàng.

Tính năng

Đừng nhầm lẫn giữa tài khoản đầu tư cá nhân (IIA) và tiền gửi đầu tư. Trong trường hợp đầu tiên, khách hàng quản lý độc lập tất cả các hoạt động trên thị trường chứng khoán. Trong trường hợp thứ hai, khách hàng chuyển tiền để sử dụng tạm thời cho ngân hàng, nhưng chính anh ta chọn công cụ để đầu tư. Ngoài ra, tổ chức tài chính quyết định một cách độc lập việc phân chia lợi nhuận theo tỷ lệ nào. Để bắt đầu nhận thu nhập từ các hoạt động đầu tư, bạn cần bắt đầu đầu tư ít nhất 100 nghìn rúp. Tuy nhiên, công ty không đảm bảo lợi nhuận ròng. Kết quả của hoạt động, bạn có thể nhận được cả lãi và lỗ. Bản chất của hoạt động là công ty tích lũy vốn từ vốn của một số nhà đầu tư, đầu tư vào thị trường chứng khoán. Lợi nhuận thu được được chia cho các nhà đầu tư, công ty được để lại phần trăm thù lao của người quản lý.

Lợi ích của tiền gửi

Dưới đây là một số lợi ích của việc gửi tiền như vậy:

• Sau khi hết hạn hợp đồng, khách hàng được đảm bảo nhận lại số tiền đặt cọc ban đầu.
• Doanh thu từ các dự án vượt quá tỷ lệ tiền gửi ngân hàng.
• Để ký hợp đồng, chỉ cần xuất trình hộ chiếu, đơn đăng ký và tiền đầu tư là đủ.
• Nếu có nhu cầu cấp bách, bạn có thể chấm dứt hợp đồng và trả lại số tiền đã đầu tư bất cứ lúc nào.

Nhược điểm của tiền gửi

Flaws:

• Trong trường hợp chấm dứt hợp đồng sớm, bạn chỉ có thể rút toàn bộ số tiền đã đặt cọc (ngay cả khi bạn cần ⅓). Lãi suất giao dịch không bị tính phí.
• Nếu giao dịch không có lãi, thì ngoài việc mất thu nhập từ đầu tư, khách hàng trong mọi trường hợp đều phải trả hoa hồng của công ty quản lý.
• Thời hạn tối đa của hợp đồng với Bộ luật Hình sự là 12 tháng.
• Không có lãi suất được tích lũy trên phần tiền gửi của thỏa thuận. Không thể bổ sung số tiền ký gửi ban đầu.
• Gia hạn hợp đồng không được cung cấp. Bạn chỉ có thể mở một tài khoản mới.
• Lợi nhuận được cộng dồn khi kết thúc hợp đồng. Thuế 13% được trả trên thu nhập.

Cho ai?

Sau khi phân tích tất cả các ưu và nhược điểm của tiền gửi, chúng ta có thể kết luận rằng các khoản đầu tư và thu nhập từ đầu tư phù hợp với những người thích chấp nhận rủi ro, kiếm tiền từ thị trường chứng khoán, nhưng bị hạn chế về thời gian. Hoặc những nhà đầu tư mới bắt đầu chưa có kỹ năng giao dịch. Công cụ này không phù hợp với các nhà đầu tư bảo thủ, những người không cho phép khả năng mất tiền và những cá nhân muốn đầu tư số tiền cuối cùng của họ.

Tôi có thể mở tài khoản ở đâu và bằng cách nào?

Bạn có thể trở thành nhà đầu tư bằng cách mở tài khoản tại ngân hàng hoặc công ty đầu tư. Các tổ chức này có các yêu cầu khác nhau đối với các nhà đầu tư tiềm năng. Chỉ những công dân trưởng thành và cư dân của Liên bang Nga mới có thể mở tài khoản và nhận thu nhập từ một công ty đầu tư (tiền thuế phải nộp vào kho bạc Nga). Số tiền ký quỹ không được vượt quá khoản đầu tư vào quỹ tương hỗ, nếu không giao dịch sẽbất lợi cho Vương quốc Anh. Khi đầu tư một số tiền lớn, sẽ phải có báo cáo thu nhập bổ sung.

IC làm gì?

Công ty đầu tư là một tổ chức đầu tư tiền vào tài sản để tăng chúng. Nguồn vốn có thể được sở hữu và thu hút từ các ngân hàng và các nhà đầu tư. Không giống như quỹ tương hỗ, IC có đăng ký hợp pháp, có giấy phép và các hoạt động của họ được quản lý ở cấp lập pháp.

Trước khi đầu tư tiền để tạo thu nhập, các công ty đầu tư phân tích thị trường: họ nghiên cứu sự liên kết, động thái giá cả của tài sản, tình hình chính trị và theo dõi tỷ giá hối đoái. Đó là, tất cả các chỉ số có thể ảnh hưởng đến giá đều được phân tích.

Thu nhập của các công ty đầu tư có thể không chỉ bao gồm lợi nhuận từ các giao dịch trên thị trường chứng khoán, mà còn bao gồm cả hoa hồng từ hoạt động môi giới. Rốt cuộc, chỉ những người có giấy phép mới có thể trở thành thành viên của RZB. Các nhà môi giới đóng vai trò trung gian giữa thị trường và các nhà đầu tư. Họ cung cấp quyền truy cập vào báo giá và đảm bảo tính bảo mật của các giao dịch. Họ tính phí cho các dịch vụ này. Để đặt quỹ trên thị trường chứng khoán, IC cần sử dụng dịch vụ của người trung gian hoặc mua giấy phép môi giới.

Thu nhập của quỹ đầu tư cũng bao gồm lợi nhuận từ hoạt động mua bán và sáp nhập. Việc mua lại công ty này bởi một công ty khác diễn ra nhằm hợp nhất lợi ích, để hình thành một bên tham gia thị trường có ảnh hưởng. IC được các tổ chức khác mua lại với mục đíchbán lại. Thực tế là trong trường hợp sáp nhập, giá vốn của công ty thấp hơn giá thị trường. Nếu bạn bán nó theo từng bộ phận, bạn có thể thu được lợi nhuận.

Cách chọn IC?

Sự thành công của hoạt động phần lớn phụ thuộc vào sự lựa chọn của một công ty đầu tư. Tại thị trường Nga, từ lâu đã có những tổ chức phát triển ổn định và mang lại lợi nhuận cho các nhà đầu tư của mình. Để chọn đúng công ty sẽ quản lý tiền, điều quan trọng là phải xem xét một số yếu tố.

Phân tích càng nhiều thông tin càng tốt trên trang web của công ty. Đặc biệt, hãy chú ý đến thời gian hoạt động và ngày đăng ký. Thông thường, dữ liệu này được công bố trên trang chính hoặc trong phần “Giới thiệu về chúng tôi”. Các vi mạch đầu tiên ở Nga xuất hiện vào năm 1992. Nếu trang web chỉ ra một ngày sớm hơn hoặc hoàn toàn không có sẵn, thì tốt hơn là loại trừ công ty khỏi việc giám sát.

Tài liệu đăng ký cũng phải được xuất bản trên trang web. Sự vắng mặt của anh ấy là một lời cảnh tỉnh.

Một số ít nhà đầu tư cho biết công ty mới xuất hiện trên thị trường, chưa có kinh nghiệm thực hiện các hoạt động có lãi. Vì vậy, tốt hơn là nên chú ý đến các tổ chức có số lượng nhà đầu tư lớn.

Công ty cung cấp càng nhiều cách gửi và rút tiền, thì hợp tác với công ty đó càng thoải mái và có lợi. Một số nhà đầu tư thích chuyển khoản ngân hàng, những người khác - thẻ, những người khác - hệ thống điện tử.

Mặc dù không công ty nào có thể nêu tên thu nhập đầu tư ròng từ giao dịch, nhưng nó phải chỉ ra tỷ lệ phần trăm gần đúng. Lợi nhuận trung bình của các giao dịch cho mỗi tài sản được hiển thị trên trang web.

Mở báo cáo. Số lượng những kẻ lừa đảo trên thị trường tài chính không ngừng tăng lên, đặc biệt là trong thời kỳ khủng hoảng, khi mọi người đang tìm cách kiếm tiền. Do đó, trước khi kết thúc một giao dịch, bạn nên tự làm quen với báo cáo của công ty để đảm bảo rằng bạn không hợp tác với MLM (tiếp thị đa cấp) mà là với IC. Nếu những tài liệu này không được xuất trình trên trang web, thì chúng phải được nhân viên của công ty chuẩn bị theo yêu cầu của khách hàng.

Kiểm tra chi tiết liên hệ trên trang web: địa chỉ văn phòng, số điện thoại, email. Một công ty mở cũng hiển thị thông tin về các nhà lãnh đạo, ảnh, ý tưởng của họ.

Chi phí IC

Sau khi xử lý cách thức hình thành thu nhập của các công ty đầu tư, chúng ta chuyển sang vấn đề chi phí. Chi phí đầu tư là những chi phí mà pháp nhân phải gánh chịu trong quá trình hoạt động của mình. Các chi phí này dành cho việc mua tài sản và hình thành danh mục đầu tư với tỷ suất sinh lợi cần thiết. Khi mua một chứng khoán, nhà đầu tư thanh toán cho mệnh giá của nó, người môi giới và các dịch vụ ngân hàng cho việc chuyển nhượng. Đây là những chi phí biến đổi. Hằng số bao gồm tiền thuê mặt bằng, các khoản thanh toán hành chính khác, tiền lương của nhân viên IC, v.v. Bản thân các khoản đầu tư được phân loại là chi phí trực tiếp, vì chúng là hoạt động chính của IC.

Cơ cấu chi đầu tư:

• bắt buộc (ví dụ: mua chứng khoán, chi phí chuyển tiền);
• gián tiếp (ví dụ: tư vấn trước khi giao dịch);
• ẩn (ví dụ: chi phí do việc chấm dứt hợp đồng sớm vớikhách hàng);
• không hoàn lại (tất cả các chi phí khác).

Đánh giá IC

Theo tất cả các thông số trên, các chuyên gia đã biên soạn một danh sách các công ty đã tích cực phát triển trong năm 2018 và tạo được danh tiếng tốt.

Tên	Chỉ đường
"Russ-Invest"	Dịch vụ môi giới, giao dịch trực tuyến, ngoại hối, đầu tư mạo hiểm, v.v.
"TeleTrade"	Forex, giao dịch đồng bộ, đầu tư, v.v.
Simex	Gửi tiền trực tuyến
"GH - Kapital AM"	Đầu tư, môi giới
Đầu tư E3	Đầu tư bất động sản

Các công ty này luôn tạo ra lợi nhuận cao từ các dự án đầu tư.

Đầu tư vào đâu?

Vào năm 2017, có thể kiếm được 7,22% số tiền ban đầu khi gửi vào quỹ tương hỗ. Các quỹ trái phiếu và vốn cổ phần cho thấy động lực tăng trưởng tốt. Việc giảm tỷ giá chính xuống 2,25 p.p. đã làm tăng giá chứng khoán.

Các khoản đầu tư sinh lời cao nhất hóa ra là tiền gửi bằng euro, phát hành bằng đồng rúp. Trong năm, lợi tức đầu tư là 8,76%. Điều này là do động lực cao của tỷ giá hối đoái (từ 63,8 đến 69,1 rúp).

Tất cả những ai muốn kiếm tiền từ thực tế và đầu cơthị trường có thể đầu tư vào vi mạch. Ba công ty có kết quả tốt nhất trong năm 2017:

1. "BCS". Tập đoàn tài chính "BrokerCreditService" trong 22 năm tồn tại đã trở thành người dẫn đầu thị trường môi giới Nga. Hơn 250 nghìn người đã sử dụng các dịch vụ của IC. Độ tin cậy cao cũng được xác nhận bởi xếp hạng tối đa của Cơ quan xếp hạng quốc gia AAA. Khách hàng của FC "BCS" có thể sử dụng dịch vụ của một nhà tư vấn cá nhân để chọn tài sản hoặc mua các giải pháp đầu tư đã được thực hiện sẵn.
2. "KẾT THÚC". Công ty cổ phần "IK FINAM" là nhà môi giới lớn nhất tại thị trường Nga. Hơn 400.000 khách hàng đã đánh giá chất lượng quản lý ủy thác, đầu tư vào quỹ tương hỗ, các sản phẩm với lợi nhuận đảm bảo. Công ty đầu tư tất cả các khoản tiền đầu tư vào "Deposit +" trong trái phiếu cho vay liên bang, mang lại 29% mỗi năm. Chỉ những khách hàng đã đầu tư 300 nghìn rúp mới có thể sử dụng dịch vụ. trong 12 tháng.
3. "VTB Capital". IC lớn nhất quản lý quỹ của các pháp nhân và cá nhân, bao gồm PF, các quỹ từ thiện, các công ty bảo hiểm và các tổ chức tự quản lý. Danh sách tài sản rất rộng: từ trái phiếu đến các sản phẩm cấu trúc. Tuy nhiên, chỉ có quỹ tương hỗ dành cho nhà đầu tư tư nhân.

Tính toán thu nhập đầu tư

Tỷ suất sinh lợi được xác định theo nghĩa tương đối, tức là nó cho biết một đơn vị tiền tệ được đầu tư sẽ mang lại bao nhiêu thu nhập. Bằng các giá trị tuyệt đối không thể đánh giá được hiệu quả của dự án. Ví dụ: một khoản đầu tư mang lại 100 đô la. Và bao nhiêuđã được đầu tư? 1.000 đô la hay 10.000 đô la? Cảm nhận sự khác biệt?

Lợi nhuận hàng năm

Dg=D × 365 / n, trong đó

• D - tổng lợi nhuận của dự án;
• n - số ngày trong chu kỳ thanh toán.

Thu nhập của các công ty đầu tư từ các giao dịch đầu cơ:

Ds=(Chi phí cuối cùng - Chi phí ban đầu) / Chi phí ban đầu × 100%.

Ví dụ. Công ty đầu tư 1.000 đô la vào cổ phiếu. Sau 30 ngày, anh ta bán chúng với giá 1.300 đô la. Khả năng sinh lời sẽ là:

D=(1300 - 1000) / 1000 × 100%=30%.

Thu nhập cố định

IC có thể tích lũy thu nhập theo sơ đồ lãi suất đơn giản, tức là trả lợi nhuận hàng tháng. Hoặc cộng số lãi tích lũy vào vốn cố định. Trong trường hợp đầu tiên, công thức lãi suất đơn giản được sử dụng:

Dg=Tổng khả năng sinh lời của dự ánSố giai đoạn.

Ví dụ: nếu một công ty trả 10% mỗi quý, thì thu nhập hàng năm là:

Dg=10%4 (các quý trong năm)=40%.

Trong trường hợp thứ hai, công thức lãi kép được sử dụng:

Dg=((1 + Hiệu suất / 100%)n - 1) × 100%.

Ví dụ: IC trả lãi hàng quý:

Dg=((1 + 10% / 100%)4 - 1) × 100%=46, 41%.

Tức là trong cùng một điều kiện, thu nhập từ dự án đầu tư trong trường hợp tái đầu tư sinh lời sẽ cao hơn.

Tỷ lệ biến đổi

Trên thực tế, lợi nhuận của IC về lâu dài rất khác nhau. Cùng một tài sản trong năm có thể mang lại cả lãi và lỗ. Để tính toán tài chínhkết quả của giao dịch, công thức được áp dụng:

Dg=((1 + D₁/ 100%) × (1 + D₂/ 100%) ×… × (1 + D_{n/ 100%) - 1) × 100%, trong đó}

D₁, D₂, D_{n- Khả năng sinh lời của IC trong tháng / quý;}

n - số kỳ trong một năm.

Ví dụ, đầu tư vào cổ phiếu mang lại:

• tôi quý - Lợi nhuận 15% (100% + 15%);
• Q2 - Mất 5% (100% - 5%);
• QIII - 45% lợi nhuận (100% + 45%);
• quý IV - 5% lợi nhuận (100% + 5%).

Năng suất trong năm sẽ là:

((1,15 × 0,95 × 1,45 × 1,05) - 1) x 100%=66,33%

Nếu khoản đầu tư ban đầu là $ 1000, thì vào cuối năm lợi nhuận sẽ là $ 663,3.

Làm thế nào để bảo vệ thu nhập đầu tư NPF?

Năm 2018, một chương trình bảo vệ khách hàng NPF bắt đầu hoạt động trên thị trường hưu trí. Mục đích của nó là để bảo vệ quỹ của khách hàng khỏi những tổn thất tài chính khi chấm dứt hợp đồng sớm. Nếu khách hàng chuyển quỹ tiết kiệm trong ba năm, thì tất cả thu nhập nhận được đều được nhà nước bảo đảm. Nhưng trong trường hợp chấm dứt hợp đồng sớm, thu nhập đầu tư ròng sẽ “cháy túi”. Làm thế nào để tránh được tình trạng này?

Luôn có trung gian giữa khách hàng và PF - ngân hàng, nhà môi giới, đại lý. Chính nhờ họ mà phần lớn người Nga đã biết về khả năng tích lũy tiền tiết kiệm từ lương hưu. Kế hoạch bán hàng dựa trên các đại lý. Người sau nhận được 1,3-1,5 nghìn rúp cho một khách hàng thu hút. Do đó, nghĩa vụ thông báo cho người được bảo hiểm về rủi ro mất mát đầu tưthu nhập từ tiết kiệm lương hưu rơi vào đại lý. Liệu một người có muốn ký hợp đồng trong 5 năm nếu anh ta phát hiện ra bị mất thu nhập không? Hầu hết sẽ từ chối. Do đó, không phải tất cả các đại lý đều thông báo cho khách hàng về những rủi ro tiềm ẩn. Do đó, Ngân hàng Trung ương, PFR và NPF thường xuyên nhận được khiếu nại từ người được bảo hiểm. Mặc dù xung đột nằm trong mô hình mua lại khách hàng, nhưng những người sau có nghĩa vụ nghiên cứu các điều khoản của hợp đồng một cách chi tiết.

Kết

Chi phí đầu tư và lợi nhuận rất khó đoán định. Mặc dù công ty tiến hành phân tích thị trường chi tiết trước khi ký kết giao dịch, nhưng tình hình kinh tế có thể thay đổi đáng kể. Ngoài ra, không nên quên các trường hợp bất khả kháng, ví dụ như một nhà đầu tư lớn phải thu hồi vốn gấp. Mặc dù có rủi ro đáng kể, thu nhập đầu tư ròng thường vượt quá lợi nhuận từ tiền ký quỹ. Vì vậy, rất hợp lý khi đầu tư vào các vi mạch đã chứng minh được mình trên thị trường.